Типы портфелей и творение

Portfolio Types

Five Primary Types of Portfolios
Delta Advisory Group manages assets under five primary portfolio shells. The following is a list of the types and a brief description of their characteristics:

Политика дохода возникает из -за традиционного мнения, что только доходы могут быть проведены. Портфели, полученные в результате этого понятия, могут варьироваться от безопасной, высокой доходности облигаций и инструментов денежного рынка (хотя с некоторым риском инфляции) до портфеля, имеющего некоторые высокодоходные акции (такие как коммунальные услуги) и недвижимость (такие как инвестиционные фонды в сфере недвижимости), в которых потенциальный риск (Dividends или другие платежные сокращения) и вознаграждение (рост дохода) может быть большим. Теперь

Schedule a free consultation

Политики портфеля доходов и роста обычно относятся как к фиксированным доходам, так и в акционерных участках портфелей. Однако из -за компонента «дохода» акции портфеля, как правило, имеют консервативную предвзятость дохода. Мышление этой политики заключается в том, что инвесторы, которые хотят потратить только доход, но у которых длинный горизонт может иметь смесь полезного дохода и при этом иметь потенциал для скромного роста доходов или активов (в отличие от более фиксированной ориентации, которая ищет только для максимизации текущей доходности)

Портфель подходит для инвесторов, ищущих относительно стабильный рост. Инвестор будет иметь более длительный срок и более высокий толерантность к риску, желая принять ограниченную волатильность в обмен на умеренное улучшение богатства. Сбалансированные портфели смешаны с 50% распределения в облигациях и эквивалентах с фиксированным доходом и 50% инвестиций в рост (акции). Они подходят для тех инвесторов, которые наиболее эмоционально способны терпеть риск и волатильность доходности. Такие портфели основаны на некоторой комбинации высоких бета-агрессивных позиций на основе акций. Однако из -за компонента «дохода» акции портфеля, как правило, имеют консервативную предвзятость дохода. Мышление этой политики заключается в том, что инвесторы, которые хотят тратить только доход, но у которых длинный горизонт, могут иметь смесь полезного дохода и при этом иметь потенциал для скромного роста доходов или активов (в отличие от более фиксированной ориентации, которая ищет только для максимизации текущей доходности). Delta Advisory Group определяется тем, что называется подходом «планета и спутника» к управлению активами. Этот конкретный стиль представляет собой гибридный подход, который принимает аспекты традиционного управления пассивным инвестициями (планета) и объединяет его с более активным стилем (спутники). Эта конкретная область портфеля будет состоять из MO

Income and growth portfolio policies generally refer to both fixed-income and equity portions of the portfolios. However, because of the "income" component, the stock portions of the portfolio tend to have a conservative income bias. The thinking behind this policy is that investors who want to spend only income but who have a long time horizon can have a blend of usable income and still have the potential for modest growth in income or assets (as opposed to a more fixed-income orientation that seeks only to maximize current yield).

Portfolio Creation

The "Planet and Satellite" approach

The portfolio construction process at Delta Advisory Group is defined by what is termed the "Planet and Satellite" approach to asset management. This particular style is a hybrid approach which takes aspects of the traditional passive investment management (the planet) and combines it with a more active style (the satellites).

The Planet

The "Planet" portion of the portfolio refers to the long-term cornerstone of the portfolio. This particular area of the portfolio will consist of mo Слоученные основные активы, будь то капитал или долговые инструменты. Мы рассматриваем эту конкретную часть нашего портфеля как неизменное качество на рынке. Мы ожидаем удержания этой основной группы запасов в будущем и оцениваем, что ценные бумаги, используемые в этой конкретной части портфеля, поступают от компаний высочайшего качества в мире. Пожалуйста, имейте в виду, что компания, соответствующая всем этим критериям, никоим образом не гарантирована в качестве основной позиции. Это просто критерии, которые дают нам основу или отправную точку, из которых можно выбрать крем для наших портфелей.

There are five broad criteria that we use when qualifying our core securities. Please keep in mind that a company meeting all of these criteria is not in any way assured of being used as a core position. These are simply criteria that give us a foundation, or starting point, from which to pick the cream for our portfolios.

Критерии:

Размер сплавания, доступный для нашего первого критерия. Мы пытаемся обеспечить достаточное количество акций для инвесторов и что акции вряд ли будут манипулировать одним или двумя учреждениями. В большинстве случаев это устранит проблемы с небольшой капитализацией из рассмотрения. Тем не менее, мы можем получить экспозицию с малой капитализацией через активную часть портфеля. Инвестор будет иметь более длительный срок и более высокий толерантность к риску, желая принять ограниченную волатильность в обмен на умеренное улучшение богатства. Сбалансированные портфели смешаны с 50% распределения в облигациях и эквивалентах с фиксированным доходом и 50% инвестиций в рост (акции).

The balanced portfolio is suited for investors seeking relatively stable growth offset by a moderate level of income. The investor will have a longer time horizon and a higher risk tolerance, willing to accept limited volatility in exchange for moderate wealth enhancement. Balanced portfolios are mixed with 50% of the allocation in bonds and fixed income equivalents and 50% in growth (stock) investments.

Наша сокращение рыночной капитализации составляет около 2 миллиардов долларов. Это не набор в номере камня. Однако при анализе компаний мы ищем ведущие компании в ведущих промышленности США. Традиционно вы не найдете проблемы с малой капитализацией или даже в средней капитализации, ведущие в отрасль или сектор. Опять же, мы не устраняем акции мелкой и средней капитализации. Однако, как мы считаем основной частью наших портфелей, должны быть доказаны стабильными лидерами. Мы пытаемся сохранить вес каждого сектора в нашей основной части в соответствии с весом общей внутренней экономической картины.

Это очень субъективная область, но, вероятно, самая важная. Мы хотим только компании, которые имеют респектабельные и откровенные лидеры. Компании, руководство которого постоянно работает в серой зоне и финиширует их доходы, чтобы сделать квартал, не претендуют на квалификацию. Мы принимаем откровенное лидерство только как часть нашего основного портфеля

Спутники

Подумайте об этой части портфеля как о более активной части инвестиций. Этот конкретный раздел портфеля позволяет нам использовать наши повседневные знания о рынке и проприетарных методах, чтобы повысить ценность портфеля.

Существует три основных способа, которые мы добавляем ценность к Inv Estment Portf Olio:

This is the decision to move money in or out of the market in an attempt to enhance returns or limit our downside risk. Understand, we are not a market timing firm nor do we attempt to second guess what we believe are fairly efficient markets. However, under certain economic and market conditions, we may make a decision to have more or less cash in the portfolios.